24/09/2019 10:00

《宏策俊見-陳俊業》迎接減息周期下的債券投資攻略〈六〉

  《宏策俊見》上期提及,在超低利率的環境下,配合樓價高企,進行物業按揭套息投資不失
為其中一個有效的投資及財富增值策略。因為物業價格上升,帶來更高的可用投資金,而利率低
企則能降低借貸成本,提升套利空間。加按套現可把投資者平常不以為然的隱藏資金像法術一樣
變出來,不論是用於投資或買樓,均可以帶來更大財富增值機會。

*我們都能製造屬於自已的被動收入?*

  我們常常聽到一個較為流行的術語,就是被動收入。不知道是否每個人對被動收入都有不同
的理解,但筆者認為被動收入應該是不用花費自已的勞力與時間的,應該是輕輕鬆鬆坐在家裏,
然後上網看見每天銀行戶口結餘都在增長的才算被動收入,否則那些每天用了自已10個小時管
理的叫勞動收入。

*如何解決錢從何來的問題?*

  好了,我們了解到既然有良好的套利空間,又可製造被動收入,那麼下一個問題將會是怎樣
做才能構成這個可製造被動收入的動力火車?首先,投資需要資金,不過,你可能會問錢從可何
來。在香港,很多希望進入投資市場的人士均表達自身的現金資金不足,但其實可能很多香港人
的資產都是投放在物業樓宇之中,所以,如果你的物業已供滿,要做套息操作?無問題!如果你
的仍在償還供款,想做套息操作?都無問題!

*怎樣做才能構成這個可製造被動收入的動力火車?*

  以下將會為按揭套息投資作一個例子以方便解說,以目前本港最高參考按揭利率
2﹒625%計,假若你的物業估價能做到700萬元,以現時金管局指引下,最高可做6成按
揭,即是在完全盡按的情況下可按足420萬元的按揭金額,然後再進行投資,投資收益減去利
息支出,將能達致套息效。

*套利空間將能夠達到逾萬元*

  至於按揭年期方面,一般45歲或以下的人士有機會成功申請30年期還款期,若把這
420萬元的按揭分30年攤還,根據按揭利率機計算,每月供款僅約為1﹒69。假若全筆
420萬元按揭金額用作投資,而每年平均總投資回報能達到6%,每月平均2﹒1萬的投資回
報足以支付其按揭供款,加上按揭供款包含本金部分,意味實際淨收入將更大,估算每月合共套
利空間可達1﹒1千元,即能夠達到逾萬元的被動收入。
  綜合以上所述,我們可知這個被動收入是可以實際建構出來的,至於在投資部分,我們怎樣
的投資才是最適合,要怎樣的投資才可達到6%的回報?我們下期再一起探討。
《晉裕環球資產管理投資研究部投資策略師 陳俊業》

etnet財經‧生活App   財智‧健康‧品味生活     【立即下載】  iOS版 / Android版
備註: 以上提供的基金資訊,皆為香港之認可基金。
資料提供及版權屬於環富通ET Wealth     (客務熱線︰2880 8678)
專家陣容
顯示更多
  • 生活副刊
  • DIVA
  • 健康好人生
產品簡介

【etnet新春賞你】LEE GARDENS利園區「迎春接福利是封」一套

【etnet社創SolN】有種‧成長之和「孩」共處同樂日 – 立即報名

【etnet Bonus】賞屯門市廣場 Hello Kitty精美木製餐具